Investory 우기ya

거의 매일 공부해놓고 나면 까먹는 분야가 있는데, 석유 화학 등 씨클리컬 업종이다. 접할일이 많지 않아서인지 자주 까먹는데, 이번에 신과함께의 이다솔 차장님이 기본이 될만한 뼈대들을 잘 정리해주셔서 기록의 차원에서 블로그에도 정리해 놓고자 한다. 가끔 듣다보면, 이런거 공짜로 들어도 되나 ? 싶은 생각이 들기도 하고 ㅎㅎ [산업분석] 시클리컬 산업의 이해 : 신과함께 이다솔 차장 씨클리컬 산업의 이해 - 특징 youtu.be/1apLxRLVsSk => 씨클리컬 산업은 GICS 산업 분류 중 소재에 속한다. 소재 산업에는 정유, 화학, 철강, 제지 , 유리 등이 속하는 데 모두 그 자체로 소비된다기 보다는 최종재를 만들기 위한 소비재에 속한다. 모두 B2B 기업들로 이런 씨클리컬 사업들의 반등은 금융 장세..

PAST) 투자공간 - In Depth 분석/In-Depth : 경기순환주 2020. 11. 27. 08:03

예전에 기업분석을 했던 쎌바이오텍을 최근에 다시 보게 되어서, 한 번 복기 해보았습니다. 투자 복기는 아니고, 회사 상황이 어떤가 ㅎㅎ [기업분석] 쎌바이오텍(049960) 부활 가능할까? 글로벌 5대 프로바이오틱스 사업자 - 쎌바이오텍 쎌바이오텍은 신과함께로 유명한 정체진님이 투자했던 기업으로 정체진 님이 투자하던 시기는 국내 건강기능식품의 성장(지금도 하고 있지만) + 프로바이오틱스가 주목받기 시작하면서 막 클 때 였답니다. 제가 알기로는 '2010년대 초반에 투자한 것으로 알고 있는데, 그 당시만 하더라도 건기식 시장 내에서 이렇다할 경쟁자가 없는 상황이었습니다. => 지금도 그렇지만, 건기식 시장의 3대장은 홍상, 비타민 그리고 프로바이오틱스 입니다. 쎌바이오텍은 국내 프로바이오틱스 시장의 최강자..

PAST) 투자공간 - In Depth 분석/In-Depth : 턴어라운드 주 2020. 11. 26. 18:09

종종 쓰고 골판지 업체에 대한 글을 쓰고 있습니다. 처음 스넥에 기고글을 쓸 때, 좀 더 지켜보자는 입장이였는데요. 지금으로써는 골판지 업체들 이익이 상승하는 거의 명확한 그림이 나타나고 있습니다. [기업분석] 골판지 업체 슈퍼사이클 가는 그림 골판지 업체가 알아야 하는 불편한 진실 http://www.kcca.or.kr/ 한국골판지포장산업협동조합-Korea Corrugated Packaging Case Ind. ASSN. www.kcca.or.kr 한국골판지산업협동조합에서 '20.11.25에 '골판지 업체가 알아야 할 불편한 진실' 이라는 제목의 글이 나왔습니다. 대략적인 내용은 대양제지(수정) 화재로 인해서 골판지 원지 수급이 타이트 하다. 수입 폐지 등을 통해서 대안을 찾고 있다. 등등입니다. 그 ..

PAST) 투자공간 - In Depth 분석/In-Depth : 경기순환주 2020. 11. 26. 10:37

저는 가치투자를 참 좋아합니다. 시장에서의 가격은 눈에 보이는 것이고, 시장에서 정해지는 수치입니다. 가격을 결정하는 것은 무엇일까요 ? 저는 그것을 가치라고 생각합니다. 가치는 우리가 평가하고 산정하는 값이지요. 가치투자는 마치 탐정과 같습니다. 숨겨져 있고, 사람들이 발견하지 못 하는 가치를 찾아서 제 값을 받을 때까지 찾아내는 투자이니까요. 처음에 가치투자라는 것이 생겨났을 때, 주목받지 못 했던 값어치는 'PER' , 'PBR' 등과 같은 재무적인 값어치였지요. '08년 이후에는 모바일 네트워크 사회가 전개되면서 생겨난 제4의 생산요소 '인터넷 플랫폼의 가치'가 투자자들에게 있어서 숨겨져 있던 가치였습니다. 가치투자를 이렇게 정의하였을 때, 뛰어난 가치투자자가 되기 위해서 필요한 자질이 있습니다...

PAST) 칼럼집/칼럼 노트 2020. 11. 12. 21:17

최근에 길을 가면서 제일 많이 보이는 브랜드는 '캉골' 'Fila' 그리고 'National Geography'가 있습니다. 네셔널 지오그래픽은 컨텐츠 대장 디즈니가 보유하고 있는 IP 중 하나로 국내 의류, 가방 등의 라이선스는 더네이쳐홀딩스라는 회사가 가져와서 사용 중에 있습니다. [기업분석] 네셔널 지오그래픽의 기업 - 더네이쳐홀딩스(298540) 기업개요 더네이쳐홀딩스의 매출은 '19Y 기준 의류부문이 70% , 캐리어 부문 20% , 신발, 모자 ,캠핑 용품 등이 포함된 잡화 부문이 10%로 구성되어 있습니다. 동사의 IR 자료에 따르면, 브랜드 인지도 역시 여타 다른 캐쥬얼 업체들 대비 매우 선방하고 있다는 것을 확인하실 수 있습니다. 실제로도 주변에서 확인해보고 매장에 가본 결과 네셔널지오그..

PAST) 투자공간 - In Depth 분석/In-Depth : 고 성장주 2020. 11. 5. 10:37

선진국들을 위주로 담배인구가 감소하는 가운데, 하고 있습니다. KT&G의 이슈를 분석해보면서 전자담배가 새로운 아싸리 전자담배 케이스를 만드는 회사가 더 아웃 퍼폼 할 수도 있다는 생각입니다. 이번 글은 간략한 기업소개이구요. 빠른 시일내에 전자담배 관련해서 할 예정입니다. 어떻게 보면, 턴어라운드로 볼 수도 있겠지요. [기업분석] 전자담배 케이스 제조업체 - 이엠텍(091120) 기업개요 이엠텍은 휴대폰 부품 및 전자담배 케이스를 제조하는 사업자입니다. 릴 하이브리드로 릴 관련 카트리지 매출도 발생한 바 있으나, 최근에 주목받고 있는 것은 KT&G가 PMI와 협력해 릴이 글로벌로 나갈 수 있는 경로가 생겼다는 것입니다. 전자담배 매출은 아이코스의 등장으로 크게 주목받았었으나, 이엠텍의 경우 품질 이슈 ..

PAST) 투자공간 - In Depth 분석/In-Depth : 턴어라운드 주 2020. 11. 5. 09:54

저 PER주 전통적인 가치주들은 다 망했다는 이야기들이 흉흉한 와중 이런 킹시국에서도 저PER주로 수익이 난 사례가 있어?? 소개시켜드리고 리마인드 드릴 겸 글을 간단하게 정리해볼까 합니다. 물논, ... 이 글도 조회수가 거의 없을 거 같긴하지만 ;;;; 저 PER주로 30% 수익내기 BBSI (NASDAQ:BBSI) 2020/06/30 - [투자공간 - 기업분석/기업분석 : 저성장주] - 양극화 수혜 산업 : PEO Industry 양극화 수혜 산업 : PEO Industry 위기가 닥칠 때마다 강해지는 변태같은 산업이 있다면, 어떻게 생각하시나요? 오늘 소개시켜드릴 PEO(Professional Employment Services)산업이 딱 위기이후에 더 커지는 변태같은 산업이랍니다. 사실 그 pj..

PAST) 투자공간 - In Depth 분석/In-Depth : 저성장주 2020. 11. 4. 20:19

[In-Depth] 이마트(139480) 분석 글 - '20.09.01 글 투자 아이디어 1. 대형 할인마트 구조조정과 이마트의 기회 17년을 기점으로 대형 할인마트들의 점포 수가 감소하고 있다. 이는 할인마트들의 위기이자 기회요인 인데, 수요가 감소하는 것보다 더 빠르게 공급이 감소하게 되면, 기존의 매장을 유지하고 있는 마트들이 남아있는 수요를 흡수하면서 이익의 개선이 이루어질 수 있기 때문이다. 2. 온라인 신선식품에서 지니고 있는 이마트의 경쟁우위 온라인 신선식품은 기존의 오프라인 매장을 지니고 있는 사업자가 구조적으로 우위를 지닐 수 있는 사업 분야다. 오프라인 매장 ‘떨이’ 등을 통한 재고 관리와 더불어 신선식품은 ‘신선도’ 유지를 위해서 대규모 설비투자가 필요한데, 오프라인 매장들의 경우는 ..

PAST) 투자공간 - In Depth 분석/In-Depth : 턴어라운드 주 2020. 11. 4. 08:46